Goldman Sachs: «Βλέπει» σημαντικά περιθώρια ανόδου στα κέρδη και τη μετοχή της ΔΕΗ

Σημαντικό περιθώριο ανόδου τόσο για τη μετοχή, όσο και για τα κέρδη της ΔΕΗ βλέπει η Goldman Sachs, σε περίπτωση που ολοκληρωθεί η προτεινόμενη αναδιάρθρωση της επιχείρησης.

Παράλληλα, όπως επισημαίνει ο διεθνής οίκος στο βασικό σενάριό του οίκου, προβλέπεται η πώληση του ΔΕΔΔΗΕ το 2015, καθώς και η αύξηση των τιμολογίων το 2016.

Σε αυτή τη βάση, η Goldman Sachs προβλέπει μέση ετήσια αύξηση των κερδών κατά 25% έως το 2018 και περιθώριο ανόδου της μετοχής στο 50%. Με βάση τις προβλέψεις της, η μετοχή της ΔΕΗ διαπραγματεύεται με discount έως 69% σε σχέση με τα Ρ/Ε του κλάδου.

Ο οίκος δίνει τιμή-στόχο για τη μετοχή στα 9,8 ευρώ ενώ διατηρεί σύσταση «buy».

Ωστόσο όπως εκτιμάται, το βασικό ρίσκο είναι ο ΣΥΡΙΖΑ που έχει δηλώσει ότι θα ακυρώσει την ιδιωτικοποίηση της ΔΕΗ, κάτι που όπως σημειώνει, αυξάνει το ρίσκο περαιτέρω παρεμβατισμού από την κυβέρνηση.